|
|||||
|
|
| 国债指数GARCH模型实证研究 | |
| 引用本文： | 杨树成.国债指数GARCH模型实证研究[J].华北航天工业学院学报,2006(5). |
| 作者姓名： | 杨树成 |
| 作者单位： | 重庆文理学院数学与计算机科学系 重庆402168 |
| 摘 要： | 上证国债指数2003年2月24日至2005年7月14日日收盘时间序列经一阶差分后是平稳序列,利用一阶差分序列建立的ARIMA模型存在自回归条件异方差,在ARIMA模型基础上建立的GARCH(1,1)模型、ARCH(1,1)-M模型、TA．RCH(1,1)模型,模型系数检验、标准化残差检验及自回归条件异方差检验都非常理想。由于一阶差分代表收益,利用GARCH(1,1)模型可以对上证国债指数日收益的波动性以及波动性的不对称性,即均值和方差进行准确地预测,同时按差分的定义可将GARcH(1,1)模型转化为预测下一交易日收盘的预测模型。 |
| 关 键 词： | 上证国债指数 自回归条件异方差 GARCH(1 1)模型 |
An Empirical Research in the National Bonds Index by GARCH Model |
|
| YANG Shu-cheng.An Empirical Research in the National Bonds Index by GARCH Model[J].Journal of North China Institute of Astronautic Engineering,2006(5). | |
| Authors: | YANG Shu-cheng |
| Abstract: | |
| Keywords: | the national bonds index(000012) ARCH GARCH( 1 1) model |
| 本文献已被 CNKI 等数据库收录！ | |